昨天晚上纳指巨震，台积电、英伟达、苹果等巨头都跌了很多，但道指却持续新高，近期的罗素2000也表现很好，美股内部明显出现了劈叉。
在美股内部一直有一个交易，多科技巨头空罗素2000，交易的就是美联储的鹰派定调。但在上周美国经济数据出现扰动了，这组交易明显出现了劈叉回归的动作。
另一个引发科技股波动的原因，则是本周市场关注的特朗普交易。懂王上来是中长期非常重要的变化，从昨天美股的波动我们看到了一些有意思的角度。
美股科技股昨天的大跌归因有很多，比如ASML的指引不及预期，比如将进一步限制芯片贸易。短期上是有影响的，国产替代的逻辑将会有加强，今天盘面上也已经反应出来了。
但还有一个异象，英特尔和格芯这两家晶圆厂表现明显强势很多，开盘都是大涨的，收盘被市场的负贝塔压回来了。这两家晶圆厂相比其他半导体公司表现更强的原因，就是他们在美国的产能比较多。
台积电有“护台神山”的称号，就是因为他们把行业利益和国家利益都绑在了湾湾中央山脉的园区，因为这个地区重要，让西方巨头不断对湾湾提供保护和照顾，半导体晶圆制造的技术确实是老美科技巨头当下离不开的。事实上这种不可控的因子早就在处理了，几年前已经喊台积电搬厂去美国，但结果似乎并不太好。
懂王的口号就是MAGA“Make America Great Again”，在他眼里，全球都抢了美国本土制造业的生意，湾湾也是抢了美国本土晶圆制造的生意，所以他上来肯定是会加强制造业回流趋势的。
另外我们还有一个判断，懂王上来后极有可能会站在白人底层这边，向建制派精英开炮。纳指的巨头极有可能都是他的对象，比如之前把懂王账号封了的Meta，风险还是挺大的。。
懂王交易市场还在持续演绎，本周已经有一些交易信息出来了，比如代表创新科技的纳指巨震，代表传统产业的道指走强，但趋势还不算明显，暂时看还是短期情绪的波动。
我们之前对纳指进行了一些止盈，时间节点是第一次辩论之前，当时就担心大选前的高噪音会影响到趋势，这回确实是开始有影响了，而且波动还不小。
我们对纳指是不悲观的，AI的变化还在持续，之前减仓的头寸留着就是等这次的机会。当前已经回到20日线，有企稳迹象我们可能就会补回来，后两周密切观察了。
1、市场今天真是独立啊，美股昨天这样波动收盘都扛住了，各大指数全面收红，个股层面跌的略多一些，总体呈现分化格局。
全市场成交额6800亿，跟昨天是持平的，短期流动性中枢保持稳定，总体保持震荡的预期。
最近市场科技方向的波动是真大，前期市场聚焦在英伟达链和苹果链上，这两天海外跌得比较狠，A股也出现了巨震。国产替代逻辑发酵后活跃资金又冲过去，今天盘面上看着又特别热闹。
市场都聚焦的结构走出趋势的品种并不多，大部分都是只有波动，交易不当亏起来还挺快的。当下市场环境容错率确实不高，应对起来有两个方式。
如果想要搓，就得琢磨清楚逻辑最硬的，并且用趋势低吸的手法去交易；如果不想去参与人多的地方，就去找热度还没起来，但基本面确定的方向。
比如大制造风格市场最近的热度并不高，但新能源里的逆变器、军工里的大飞机都陆续走出来了，背后的驱动就是基本面的推进。
当下市场是日线反弹周期，但流动性没起来是很难看图做交易的，基本面的确定性更为重要。结构上电子依然是趋势数量最多的一级板块，中报业绩也是相对最好的，值得持续跟踪。
2、电影票降至1字头甚至个位数。最近确实没有什么特别好的电影，整体票房比较一般，现在追求性价比的趋势非常明显，影院做以价换量的动作也可以理解，但如果是同时降价，最后大概率没有赢家。。
3、马斯克称星链的上下行速度将达到8Gbps。现在大家的户用千兆已经是很好的状态了，这个数据是有点夸张的。从这个角度上看国内的星链得尽快赶上，8月开始是海南发射的时间窗口，会有一定的关注度。
4、台积电将2024年按美元计销售额增速指引上调至高于20％区间中段。台积电二季度的业绩是超预期的，给的后续指引状态也还不错，基本面上看没有太大的问题。最近这几天的股价波动我们上面已经聊过原因了，懂王交易估计还会影响1~2周，往后会再回归到基本面的逻辑上来。
5、今天晚上公报已经披露，关注度都很高，往后几天会有更多的细节，这些是要重点关注的，支持发展的方向将会成为未来一段时间市场投资的主线，大概率下周就会开始切入到这个方向上来。💸